民间理财公司乱象 乱营销、傍大款、越红线

　　柏可林 摄

　　在大街上摆张桌子，放一堆食用油和牛奶，可能就把居民们的钱忽悠去“理财”了。到超市买东西，很容易收到各种机构散发的理财产品宣传单。街头的第三方理财公司门店越来越多，有的外观还越看越像银行。

　　事实上，随着理财市场出现井喷式发展，各种打着金融创新旗号的理财机构如过江之鲫。满大街铺开的理财类机构背后，表面看是财富，实则是不断积累的风险。

　　近日，上海百银金融信息服务有限公司发生企业高层携款跑路事件，牵涉到线上线下千余名投资人。警方尚未公布涉案金额，但据投资人估算超过亿元。事实上，以投资理财为名的非法集资案件近年来呈多发态势。

　　民间理财公司乱象

　　在上海百银之前，波及全国多个省市的黄金佳投资集团涉嫌非法集资案有了新的消息，累计有3万多人报案，涉案金额数十亿元。

　　浙江省人民检察院公布的数据显示，2014年审查起诉的非法集资案件中，数额超亿元的达94件;河北省检察机关2014年共查处涉嫌非法吸收公众存款案件400件，为上年的6.5倍。

　　响亮高端的公司名头，豪华气派的办公装修，还有一群西装革履的理财经理或顾问，一脸诚恳地向你推销各类高收益的“理财产品”。

　　这些公司向投资者推荐的理财产品、财富计划、P2P(个人对个人)理财方案等，年收益均在12%以上，有的甚至高达30%。他们声称，高收益外，还有担保、债权抵押和垫付本息等多重风险保障。这些承诺，使他们不仅“完胜”银行的存款利息和信托理财，连几大互联网巨头的各种“宝宝”产品也自叹弗如。

　　其中，一些机构就离银行网点只有几步之遥。机构名字多用“XX财行”、“XX理财”、“XX资产管理公司”等，走进网点，内设理财柜台、贵宾室等，还设有理财经理、大堂经理等职位。

　　需要厘清的是，理财产品必须由商业银行或其他正规金融机构自行设计并发行，而所谓非银行金融机构主要包括保险公司、证券公司、信托公司、财务公司、基金公司和金融资产管理公司。金融机构需要拿到监管部门的相关金融牌照，才算是“正规军”。目前，除了银行业金融机构，其他机构不得代销银行理财产品。

　　当客户咨询具体产品时，理财经理拿出的宣传册中显示“XX理财计划第X期”，并使用了“预期收益率”等说法，也有表示“收益率水平高于同期银行理财产品”。3个月年化收益8.5%，6个月10%……这么高的收益，钱投向哪儿了却并不透明。

　　在形形色色的非法集资案中，一些没有金融牌照的民间投资理财机构成为主角。上海一家资产管理公司负责人林先生告诉《国际金融报》记者，他们在申请工商营业执照时，一般申请的类别是“金融信息服务”、“投资咨询”等。“这样的公司因为没有金融牌照，对注册资本要求不高，30万元—50万元就可以办了。有的公司注册资本虽然达到上千万元，但和实际缴纳情况并非完全一致。”

　　林先生估计，像他们这种类型的公司，仅上海就有上千家。“大家处于监管真空期，部分机构拓展业务的时候难免有些激进。”以出事的上海百银为例，其宣传单上写着：“5万元起投，年化收益率8%-15%，投资周期最短3个月，最长一年，且随时可以提取”——这样的承诺比大部分正规机构的理财产品都要高。

民间理财业务在膨胀中，蕴含的风险不言而喻。“去年有客户在我朋友开的第三方理财公司买了700万元的产品，投资江苏一